Программа курсов 2018

Анализ системных макрофинансовых рисков (JV18.09)

MFRA

ДЛЯ КОГО ПРЕДНАЗНАЧЕН | для сотрудников департаментов финансовой стабильности центральных банков, работников органов банковского регулирования и надзора, а также министерств финансов. Слушатели должны иметь высшее экономическое или финансовое образование и, желательно, опыт проведения анализа финансовой стабильности.

 

ОПИСАНИЕ | В рамках этого двухнедельного курса, проводимого Департаментом денежно-кредитных систем и рынков капитала МВФ, предлагается всеобъемлющий обзор теории, инструментария и методики, необходимых для детальной оценки механизмов контроля за финансовым сектором, а также взаимодействия банковского сектора и государства.

 

Программа курса включает в себя следующие темы:

• извлечение информации из балансовых отчетов и рыночных данных;

• инструменты для мониторинга системных рисков;

• скорректированные с учетом рисков балансы корпораций и финансовых учреждений с использованием анализа условных требований (CCA);

• кредитный риск и стоимость привлекаемых средств; воздействие на них в результате изменения балансов и склонности к рыночному риску;

• оценка системных рисков на основе различных моделей; преимущества и недостатки; взаимосвязи между ними;

• калибровка балансов с поправкой на суверенный риск;

• углубленное макроэкономическое стресс-тестирование с использованием анализа условных требований;

• анализ макрофинансовых рисков и стресс-тестирование, проводимое совместно банками и государственными структурами;

• моделирование взаимосвязей и взаимодействия между макроэкономическими переменными и индикаторами корпоративных, банковских и суверенных рисков, а также рисков, связанных с домохозяйствами;

• анализ конкретных примеров из опыта стран (при наличии данных высокой частотности и рыночных данных);

• возможности проведения анализа в странах, сталкивающихся с проблемами наличия данных (с рассмотрением примеров из практики стран и с выполнением практических заданий на основе использования электронных таблиц).

 

ЦЕЛИ: По окончании курса слушатели должны уметь:

 

• объяснять, как используется балансовая и рыночная информация при формировании индикаторов риска для государственных структур, секторов корпораций, домохозяйств, финансового сектора, с целью оценки и мониторинга секторальных и системных рисков;

• описывать процедуру калибровки скорректированных с учетом рисков балансов корпораций, банков, небанковских финансовых учреждений и государственных структур на основе анализа условных требований и связанных с ним методов;

• резюмировать информацию об инструментарии и данных, необходимых для проведения детального мониторинга системных рисков;

• определять данные на входе и выходе, режимы использования нескольких видов моделей системного риска, преимущества и недостатки моделей, а также их взаимосвязи. В частности, слушатели должны быть знакомы с такими средствами оценки системного риска, как условная стоимость, подверженная риску (CoVaR ), причинность по Грейнджеру, предельные ожидаемые потери, С-риск (S-RISK) и системный анализ условных требований (ССА);

• создавать модели, соотносящие макроэкономические переменные с динамическими рядами индикаторов рисков, включая индикаторы для анализа условных требований (ожидаемая вероятность дефолта, кредитные спреды, ожидаемые потери и условные обязательства). Слушатели должны уметь проводить:

o углубленное макроэкономическое стресс-тестирование в дополнение к традиционным макроэкономическим стресс-тестам банков, при одновременном анализе стоимости привлекаемых средств и реализации мер по преодолению дефицита дополнительного капитала и обеспечению устойчивости банков.

o анализ чувствительности и взаимодействия макроэкономических переменных и индикаторов риска в банковском, корпоративном, государственном секторах и секторе домохозяйств с использованием факторных, векторно-авторегрессионных моделей (VAR), факторно-расширенных моделей векторной авторегрессии (FAVAR) и глобальных векторно-авторегрессионных моделей (GVAR).

 


Программа курса (на английском)
Список литературы (на английском)


Вернуться к описанию курсов

Детали

Начало: 2018041616 апр
Окончание: 2018042727 апр

Язык(и): English

Организация-спонсор: IMF

Организационные вопросы
Крайний срок подачи заявки: 02 Февраль, 2018

Share this page

© 2019 Joint Vienna Institute, Mariahilferstrasse 97, A-1060 Vienna, Austria, Tel: +43 1 798-9495, Email: jvi@jvi.org